SEC erhåller order om frysning av tillgångar mot StraightPath Venture Partners


Securities and Exchange Commission (SEC) meddelade idag att de erhållit frysningar av tillgångar och annan nödhjälp mot StraightPath Venture Partners LLC, StraightPath Management LLC, Brian K. Martinsen, Michael A. Castillero, Francine A. Lanaia och Eric D. Lachow för att stoppa pågående överträdelser av värdepapper, inklusive påstådd försäljning av aktier som de inte ägde före börsintroduktionen, sänka hemliga avgifter och blanda investerarfonder, vilket resulterar i Ponzi-systemliknande betalningar. Lättnaden uppstod från bedrägeri och registreringsavgifter som lämnats in av SEC.

SEC hävdar att de tilltalade, som driver en oregistrerad mäklare-återförsäljare med ett stort nätverk av försäljningsagenter, samlade in minst 410 miljoner dollar från mer än 2 200 investerare från november 2017 till februari 2022. SEC hävdar också att de tilltalade upprepade gånger berättade för investerare att varje investeringar skulle hållas åtskilda och att de inte tog ut några förskottsavgifter, men de tilltalade blandade fritt investerarmedel, betalade till sig själva mer än 75 miljoner dollar och betalade sina försäljningsagenter nästan 48 miljoner dollar från olagliga, hemliga markups på aktierna före börsintroduktionen som var , i vissa fall så hög som 100 procent.

SEC hävdar att det finns ett aktieunderskott på minst 14 miljoner dollar i fonderna.

De tilltalade ska också ha dolt för investerare att två av de tre grundarna, Castillero och Lanaia, drev fonderna trots att de var utestängda från mäklarbranschen. När SEC-personal sökte kopior av de e-postmeddelanden som skickats av de tilltalades försäljningsagenter under sin utredning, snarare än att producera dem, ska Castillero och Martinsen ha tagit bort dem från sina servrar och sms:a att “en a***-hole-regulator skulle ha en fältdag” med en viss e-post.

SEC:s klagomål, inlämnat till federal distriktsdomstol på Manhattan, anklagar de tilltalade för att ha brutit mot bedrägeribekämpning och andra bestämmelser i de federala värdepapperslagarna.

Klagomålet syftar till permanent föreläggande, återlämnande av påstådda otillbörliga vinster och civilrättsliga påföljder. SEC fick ett domstolsbeslut om att frysa tillgångarna hos Martinsen, Castillero, Lanaia, StraightPath Venture Partners och StraightPath Management. Ordern ålägger dessutom de tilltalade tillfälligt att bryta mot dessa bestämmelser i de federala värdepapperslagarna och beordrar dem att inte förstöra några ytterligare relevanta dokument.




Source link