CME Group har publicerat ett meddelande om summariska åtgärder mot Goldman Sachs & Co LLC. Företaget kommer att få betala en liten böter för brott mot CBOT -reglerna.

Den relevanta regeln säger:

CBOT -REGLER:

854. SAMTIDiga långa och korta positioner

Nedan beskrivs de procedurer som måste följas för samtidiga långa och korta positioner och öppna konton.

A. Samtidiga långa och korta positioner i samma vara och månad kan innehas av en clearingmedlem i regi av en kund eller på uppdrag av ett omnibuskonto. det ska dock vara clearingmedlemmens skyldighet att kontrollera om sådana positioner är avsedda att kompenseras eller hållas öppna innan slutlig överföring av positionsdata till Clearinghuset.

B. Samtidiga långa och korta positioner i fysiskt levererade kontrakt som omfattas av spotmånadspositionsgränser som innehas av samma ägare under den tid som spotmånadspositionsgränser gäller måste kompenseras av transaktioner som utförs på marknaden, med tillåtna privatförhandlade transaktioner , eller uppfyllt genom den normala leveransprocessen, förutsatt att transaktioner emellertid kan kompenseras genom nettning, överföring eller positionsjustering för att rätta till ett trovärdigt skriv- eller driftsfel den dagen felet identifieras och kvantiteten av förskjutningen inte representerar mer än två procent av det rapporterade öppna intresset för den drabbade terminsavtalsmånaden. Tillåtna undantag Trots det föregående:

1. Handel kan överföras för kvittning om handelsdagen för positionen som överförs är samma som överföringsdatumet.

2. Ett konto som samtidigt blir långt och kort till följd av en terminsposition som kommer från ett optionstilldelning får en arbetsdag tilldela sådana positioner. eller,

3. Om den överordnade tillsynsmyndigheten eller dennes uppdragstagare, efter eget gottfinnande, fastställer att tillåtelse av kvittning via nettning, överföring eller positionsjustering som överstiger två procent av det rapporterade öppna intresset inte kommer att påverka vare sig den drabbade marknaden eller personer innehar öppna positioner på den drabbade marknaden.

C. Clearingmedlemmar som enligt denna regel har samtidigt långa och korta positioner måste rapportera till börsen båda sidor som öppna positioner. När endera sidan eller båda sidor reduceras i enlighet med avsnitt B. i denna regel måste de öppna positionerna som rapporterats till börsen minskas i enlighet därmed. När sådana positioner har reducerats får dessa positioner inte senare återetableras som samtidiga långa och korta positioner på börsen.

D. Börsen intar ingen ståndpunkt beträffande de interna bokföringsprocedurerna hos sina clearingmedlemmar som, för en kunds bekvämlighet, endast kan “hålla öppen” en position på sina böcker. Clearingmedlemmen måste emellertid noggrant rapportera till börsen och clearinghuset, vid behov, stora handelspositioner, långa positioner som är berättigade till leverans och öppet intresse.

E. Överträdelser av denna regel kan resultera i summariska sanktioner i enlighet med bestämmelserna i artikel 512 eller så kan frågan hänskjutas till kommittén för sannolika orsaker för behandling av avgifter.

Under juli månad 2021 rapporterade Goldman Sachs & Co. LLC felaktigt sitt öppna intresse i augusti 2021 NYMEX Crude Oil Futures -kontrakt i strid med regel 854. Därför bedömdes böter om 2500 dollar mot Goldman Sachs & Co . LLC för sitt brott mot regel 854.

Meddelandets ikraftträdande är den 26 augusti 2021.



Source link