FCA utdömer böter på 2 miljoner pund till The TJM Partnership Limited

[ad_1]

Den brittiska Financial Conduct Authority (FCA) har bötfällt The TJM Partnership Limited (i likvidation) 2 038 700 pund för att inte ha säkerställt att de hade effektiva system och kontroller för att identifiera och minska risken för ekonomisk brottslighet och penningtvätt i sin verksamhet.

Detta är det tredje ärendet som Konkurrensverket har väckt i samband med cum-ex-handel och det största bötesbeloppet hittills. Detta återspeglar de många exemplen på allvarliga missförhållanden under en lång period.

TJM hade inte adekvata förfaranden, system och kontroller för att identifiera och minska risken att användas för att underlätta bedräglig handel och penningtvätt i samband med handel för kunder i Solo Group mellan januari 2014 och november 2015. TJM misslyckades också på ett adekvat sätt. tillämpade sin policy mot penningtvätt och inte bedömde, övervakade och minskade risken för ekonomisk brottslighet på rätt sätt.

Handeln som TJM utförde för Solo-koncernens kunders räkning under hela perioden präglades av ett cirkulärt mönster av påstådda affärer – egenskaper som i hög grad tyder på ekonomisk brottslighet. Handeln tycks ha genomförts för att möjliggöra arrangemang av källskattekrav i Danmark och Belgien.

TJM genomförde handel till ett värde av cirka 59 miljarder pund i danska aktier och 20 miljarder pund i belgiska aktier och fick en provision på 1,4 miljoner pund, vilket var en betydande del av företagets intäkter under perioden.

Företaget misslyckades heller med att identifiera eller eskalera eventuella problem med ekonomisk brottslighet och risker för penningtvätt i två andra fall relaterade till Solo Groups verksamhet. Detta innebar transaktioner utan uppenbart ekonomiskt syfte förutom att överföra betydande oväntade vinster på 4,3 miljoner euro till sina kunder. TJM accepterade också betalning från tredje part utan lämplig due diligence.

Eftersom TJM gick med på att lösa alla frågor om fakta och ansvar kvalificerade det sig för en rabatt på 30 % enligt FCA:s Settlement Discount Scheme.


[ad_2]

Source link